银行市场研究

预计至 2023年中国民营互联网银行行业营收规模突破 1，200 亿元。以网商银行、微众银行、新网银行和亿联银行为例，2018 年网商银行的利息收入为46.2亿元，占比为73.6%，手续与佣金收入为16.3亿元，占比为26.0%；微众银行的利息收入为 55.2 亿元，占比为 55.0%，手续费及佣金收入为 44.2 亿元，占比为 44.1%；新网银行的利息收入为 11.1 亿元，占比为 82.8%，手续费及佣金收入为 2.0 亿元，占比为 14.7%；亿联银行的贷款利息收入为 1.2 亿元，占比为 75.0%。2015 至 2018 年期间，中国民营互联网银行行业资产规模年均复合增长率为 123.4%。伴随互联网银行持续创新信贷产品、存款产品以及拓展与同业银行的合作模式，互联网银行资产规模将有望持续扩容，预计至 2023 年中国民营互联网银行资产规模将突破 2 万亿元。新浪VR知识星球报告库上万份报告，所有新浪VR报告都将由管理员上传（包含部分未在其他平台发布的非互联网相关报告）VIP用户福利不定时开启，前1000名还能领领优惠券性价比更高！ 新浪VR，早一天看见未来。

来源：格隆汇机构：天风证券摘要数字经济时代，金融科技是未来最核心的竞争力 以ABCDMI等（人工智能、区块链、云计算、大数据、移动互联、物联网等）为核心的金融科技飞速发展，基于金融科技 的智能风控、智能营销、智能运营等正广泛应用于银行业。大力投入金融科技的零售银行龙头-招商银行和平安银行在金融 科技上走在行业前列，我们长期看好。大行中的工行科技实力亦强。 科技赋能银行业务，开放银行或是未来 伴随着经济结构转型，直接融资对间接融资替代的上升，传统依靠息差、对公业务的银行盈利能力在明显下降，商业银行 面临转型。依托“金融科技+场景生态”的开放银行或是转型方向之一，开放银行可大幅拓展银行服务的边界 长期受益于银行加码科技投入，金融科技行业有望诞生巨头 中国的银行IT市场规模已超过千亿，科技公司将有更大舞台。中小行核心系统提供商的龙头-长亮科技值得关注，其海外业 务有望逐步显效果，有潜力成为巨头。 风险提示：疫情导致经济失速，资产质量显著恶化；息差明显收窄等。

来源：马婷婷深度研究 作者：马婷婷、陈功 本文节选自国盛证券研究所已于2020年5月5日发布的报告《2020银行业研究框架暨业绩综述-如何看财务报表、经营情况、识别风险》，具体内容请详见相关报告。马婷婷 S0680519040001 matingting@gszq.com 陈功chenggong2@gszq.com【轻金融好文】1、谁是银行业金融科技之王？2、2019银行业十佳文章【轻金融】3、某股份行一个大区，两年亏了超百亿...4、各大银行零售业务含金量比拼5、30万亿工行金融科技革命！6、各大银行消费金融玩法揭秘7、8万亿平安科技帝国，对银行有何启示8、中小银行路在何方？9、工行、建行的“较量” | 轻金融10、中行这一仗打得漂亮！11、中小银行正遭遇一场金融科技生死战12、中小银行信用卡业务报告！（史上最全）

来源：贸易金融来源：广发证券银行研究—倪军团队 倪军金融与流动性研究银行是金融体系的核心，是实体经济的映射，银行研究需贯通宏观、固收、策略和行业。2020第二届中国CFO峰会500强企业CFO共同来袭地点：北京时间：10月22日

来源：马婷婷深度研究 作者：马婷婷、陈功 本文节选自国盛证券研究所已于2019年5月27日发布的报告《银行业研究框架暨2018年报综述：如何看财务报表、经营情况、识别风险》，具体内容请详见相关报告。【轻金融重磅好文】1、工行金融科技布局首度曝光！2、工行、建行的“较量” | 轻金融3、各大银行零售业务含金量比拼4、银行业这十年！一位股份行员工的反思5、各大银行消费金融玩法揭秘6、金融云大爆发！银行与互联网巨头谁能胜出7、吐血整理！中国金融体系主要指标大全

机构：华西证券主要观点: 在经济增速降档以及经济结构转型之后，信用风险整体提升的同时也呈现一些区域和行业的结构性差异；商业银行信用成本大幅提升下，盈利能力下降导致资本内生性不足。此外，加强对风险的化解处置以降低对金融系统的冲击之下，对损失吸收能力的要求也提升了对资本的补充需求。本篇报告将通过梳理国际资本监管演变和资本工具的创新经验，结合国内资本补充现状，分析我国商业银行尤其是中小银行在当下经济和监管环境下，可借鉴的资本补充手段。次贷危机后商业银行资本监管进入分水岭 伴随国际经济金融形势的变化，各国对于资本的监管日益严格，核心体现在巴塞尔协议的演进上。长周期来看，在强化资本监管的大背景下，各国资本充足率均有较大改观。金融危机爆发后，面对大幅提高的国际资本监管要求，各国银行通过多种方式不断补充资本。世界银行统计口径下，截至 2018 年末，美、日银行业监管资本和监管一级资本占风险加权资产的比例分别提升至14%、11%以上水平，欧洲各国资本充足水平已达 18%以上高位。国际主要大型上市银行核心资本充足率普遍在 10％以上，总资本充足率约 15％左右。常规资本补充方式：内源资本补充为主，次贷危机后优先股获青睐次贷危机前：20 世纪 90 年代后，为了达到巴塞尔协议的监管要求，美国商业银行主要通过留存收益和资本公积（股票溢价）来补充权益资本。次贷危机后：2008 年各大银行盈利受到重创，利润下滑造成内源融资占比下降，银行外源融资力度加码。一些商业银行通过发行普通股和可转换优先股等补充资本。中行在《全球银行业展望报告（2019 年第 2 季度）》中梳理了不同国家的资本补充工具差异：1）受法律制度和银行经营管理偏好影响，美国全球系统重要性银行（G-SIBs）偏好股权类资本工具；2）受负利率的宏观环境影响，欧洲和日本对债券类资本工具依赖度较高。除了发行融资工具，银行资本补充方式还包括政府注资、员工持股计划等形式。创新资本补充工具：资本工具持续创新，强调增加“减记”和“转股”条款实践中，受益于所处的金融市场环境相对成熟，法律、会计、评级、分销体系等较为完善，海外商业银行筹集资本金的渠道很多。归纳来看，资本补充工具的创新方向主要集中于其他一级资本和二级资本。考虑到巴塞尔Ⅲ对其他一级资本和二级资本工具只给出了合格标准，为银行资本工具创新留下了较大空间。从创新资本补充工具的条款设计来看，主要是强调增加“减记”和“转股”条款，监管要求当银行营业不善出现规定的触发条款时，所发行的资本工具必须能够立即对资本进行补充。我国银行资本走势分化，资本工具发行提速 根据银保监会数据，截至 2020Q1，商业银行核心一级、一级、资本充足率分别为 10.88%，11.94%和 14.53%，年初资产扩增提速下，环比 2019 年末分别小幅下行 4BP，1BP，12BP，整体数据仍高于监管指标要求，但低于国外银行的水平。针对外源性资本补充，我国现行的主要“补血”渠道包括：通过 IPO、增发、配股、可转债等方式补充核心一级资本；通过优先股、永续债补充其他一级资本；通过二级资本债补充二级资本。目前中小银行资本缺口较大，催生资本补充需求 对于中小银行，长期以来补充资本的方式主要是利润留存和增资扩股，尽管目前行业整体资本充足指标高于监管要求，但在经济回落中小银行盈利能力下降以及损失提升下，资本充足情况并不乐观，面临更大的资本补充压力。展望后续中小银行资本补充的框架，可以参考 2020 年 4 月银保监会在国新办发布会上的阐述，整体上监管意在通过行政手段和市场化形式共同推进，以时间换空间，保障中小银行经营稳定性。投资建议 我们认为今年以来需提升对部分相对风险较高的中小银行的风险关注度，其风险可能将会加快暴露，及早的进行资本补充可以有效避免对金融系统和实体的冲击。7 月召开的国常会已经允许地方政府债支持银行的资本补充。再结合国外的一些资本补充经验，我们认为整体上未来中小银行资本的补充节奏有望明显提升，增强其损失吸收和风险防范能力。整体上，我们仍然看好板块下半年的表现。个股上，我们继续推荐：1）综合经营能力强、盈利能力和资本内源补充能力较强的招商，兴业，光大，宁波等个股；2）估值仍在历史最低水平，但资产质量压力相对较小的工行、建行等。风险提示 1、经济下行压力持续加大，信用成本显著提升；2、银行中报显著低于市场预期；3、监管政策或资本补充进度不及预期；4、公司重大经营风险等。

毕马威中国近日最新发布《2019年中国银行业调查报告》(以下简称“报告”)。报告指出，2018年中国银行业总资产、总负债规模稳中有升，与此同时，盈利持续增长但增速回落。当前银行业稳健发展，在历经改革开放40年的快速发展后，中国金融业特别是银行业正站上新征程、新起点，并借此机会继续深化改革，加大对外开放力度，积极鼓励创新。银行业的业务发展也由重视“量”的高速增长转为重视“质”的增长。毕马威亚太区金融服务业主管合伙人李世民认为，“在改革开放不断深化的过程中，中国金融业所面临的不仅是要打破原有格局的深刻变革，更要适应中国经济高质量发展的需求，尤其是在财富管理和市场经济转型方面，金融业都需要承担更为重要的责任。深入对外开放并借鉴更多国际经验符合中国金融业的长期发展目标。民营资本虽加剧了金融业的竞争，但也帮助中国在过去的五年内建立起全球最大和最先进的移动支付市场。未来中国将通过不断扩大对外开放、积极参与国际市场竞争，不断加强对国内金融机构的管理，使金融业能够更好地服务于实体经济发展。”2018年中国银行业总资产、总负债规模稳中有升2018年，商业银行以服务实体经济为主线，不断加大信贷投放力度，资产增速有所企稳。商业银行2018年末总资产规模为人民币210万亿元，同比增长6.71%，增幅较2017年度下降1.6个百分点。2019年，随着实体经济金融需求的增加及可投资领域的拓展，商业银行服务实体经济力度将会进一步增强，资产规模增速有望小幅提升、资产结构有望进一步优化。2018年度，中国银行业随着资产结构的持续调整，净利润增速放缓。商业银行实现净利润人民币1.8万亿元，比2017年度增加人民币825亿元，同比增长4.7%，增速较2017年度下降1.3个百分点。而随着去年年底贷款规模放开，商业银行加大信贷投放力度，资产增速有所企稳，2019年一季度商业银行净利润增速回升，同比增长9.4%。资产质量方面，2018年间不良信贷资产规模持续增加，整体风险平稳可控。2018年末商业银行不良贷款余额为人民币2.03万亿元，较上年末增加人民币0.32万亿元，上涨18.7%，整体平均不良贷款率与2017年末相比，增加0.09个百分点至1.83%，不良贷款小幅上扬。毕马威中国金融业审计主管合伙人陈少东认为，“2018年以来，随着内外部经济环境的不断变化，中国的银行业面临着深刻的变革和挑战。一方面，相对宽松的市场环境有利于促进银行业金融机构“稳增长、调结构”，大力支持实体经济，特别是小微企业的健康发展；另一方面，从金融市场整体角度而言，银行业“防风险、促改革”的需求也与日俱增。最近一年监管机构陆续颁布的一系列监管要求，对中国商业银行资管理财业务的未来发展产生了重大影响。与此同时，监管对于行业风险的防范也提升到了前所未有的高度，信贷资产质量、在金融市场存在波动的环境下中小银行的流动性风险、房地产授信风险等均引起了行业的关注和反思。”毕马威中国银行业主管合伙人史剑介绍，“在复杂多变的环境下中国银行业近年的发展可谓日新月异，各家银行都在着力探讨业务转型的方案和未来业务结构化调整着力点。此次毕马威中国银行业调查报告在前期与多家业内领先机构交流研讨的基础上，就开放银行、银行数字化转型、大数据风控等转型过程中的新思路、新方法提出了我们的见解和解决方案。我们也从银行资本管理、组织人才管理、监管驱动的变革应对等多重维度，分别解析了新的监管要求、行业变化所带来的银行内部经营管理体系的潜在提升空间，并提供了应对之策。”在《2019年中国银行业调查报告》中，毕马威中国还特地从“创新与发展”和“经营与管理”两个方面，对当前银行业热点话题进行了深入解析，与业界一同探讨未来银行业可能出现的变革以及作为从业者如何从容应对挑战。“开放银行”受关注伴随着全球银行业进入新的发展阶段，欧美和亚太部分国家与地区的银行都以积极的态度和行动面对“开放银行”。毕马威中国认为，开放银行是在法律和监管对数据提供保障的前提下，以重点场景为核心、以客户旅程为主轴的对银行业务经营模式的重塑，以及涵盖战略定位、生态运行、组织形式、产品结构、运行机制、信息系统建设在内的全面转型，这一转型是银行业历史发展的必然阶段。以“开放、连接、共享”为核心理念的开放银行发展模式已日趋明朗，并已成为传统银行实施数字化转型战略的必经之路。目前国内仅有部分领先银行对开放银行模式实施数字化转型进行了实际性探索，传统银行尤其是成熟度可以快速提升的中小银行应抓住当前战略机遇。近年来，国家一直倡导金融对小微企业的支持，并提出了重点支持普惠金融的政策导向。毕马威中国在报告中提到，做好普惠金融必须要解决如何降低成本风险和控制调换的难题。目前看来，基于非现场渠道的大数据、线上智能化的解决方案是一条主流的可行路径。当今，银行业竞争越来越激烈，行业进入新常态，过去以规模为主的业务发展模式难以为继，毕马威中国看到未来银行业成功的关键之一是升级组织和人力资源管理能力。这种能力的升级归纳起来表现为四个方面：第一，建立与新业务模式相匹配的组织架构；第二，通过标准化、模版化、体系化的方式，打造一个可持续扩张的关键岗位体系；第三，优化薪酬激励机制，实现效益与风险的平衡；第四，通过关键岗位人员塑形辅导，加速赋能过程，快速完成队伍战斗力升级，获取速赢。同时，毕马威中国观察到，近年来中国部分企业债务规模增长过快，财务杠杆率过高。在企业债务负担不断加重的背景下，多项政策密集颁布，支持优质企业通过市场化债转股，有效降低企业杠杆率、优化企业融资结构、防范企业债务风险。同时，市场化债转股将促进企业改组改制，实现企业股权多元化，并鼓励企业结合降本增效策略，增强企业竞争力，实现优胜劣汰，提升企业持续健康发展能力。来源: 中国金融新闻网

来源：锌财经2007年，前摩根士丹利亚太首席经济学家谢国忠在接受记者采访时“乐观”地表示，中国银行(港股03988)业在未来的10到15年会出现黄金发展时期。当时，已有四家国有商业银行完成了改制上市。即便被称为“悲观主义者”，谢国忠还是提出中国银行业“黄金十年”的论调。一时间，人们好像看到银行业金灿灿的未来。只是，这波银行的黄金期，未能延续10年。经历了狂莽的发展，从2013年起，银行这架机器却缓下了赚钱脚步。根据麦肯锡发布的《中国银行业转型创新系列报告》显示，2013年我国17家上市银行的利润增速为12.8%，2014年降至个位数，只有7.7%， 而2015年的利润增速仅为1.9%。即便到如今，银行净利润增长率，未能超过两位数。不久前，平安证券根据A股19家银行发布的业绩预告测算，这些银行2018年合计实现归母净利润4090.42亿元，同比增长7.2%，虽然较2017年略提升，但较前三季回落1.84个百分点。曾经紧紧握住银行这个金饭碗的人，有不少已成为了银行中层。他们在不惑、知天命之岁，深陷“中年危机”。高不成，低不就，又面临着95后新鲜血液、80后中坚力量的挑战，他们该如何面对？　不进则退银行是一个“活到老，学到老”的行业。即便是中层管理人员，同样需要在技能上得到提升。不进则退。这是他们中年危机的来源。2018年，52岁的戴新通过了每年必考的岗位资质考试。他必须通过信贷A类高级资质考试。如果在往年，他只需通过信贷A类中级资质考试，就能上岗了。“我参加的考试，全市只有14个人通过，全国通过率只有20%。这是我们银行对于信贷风控的最高资质要求。” 戴新告诉锌财经。戴新不得不逼着自己学习、复习。戴新已经做了30多年的信贷工作，在和他一同参加考试的同事中，最年轻的只做过7年信贷，而他是年纪最大的一个。随着年纪变大，他的记忆力毕竟拼不过年轻人。这意味着，要想获得这张证书，他要比年轻人付出更多的时间和精力。他有着“廉颇老矣”的感慨，也羡慕着现在的年轻人在银行业能有更多机会。戴新向锌财经透露，有些银行中层因为不再年轻，学不动了。如果不是岗位要求，和他差不多年纪的同事都不愿意参加像CFA（特许金融分析师）之类的职业资格考试。但现实残酷，如果无法突破自己，中层们便会被淘汰。陈红便是其中一位。入行30年，她一路从营业部的小职员晋升为某股份制行的支行行长。2018年5月，48岁的她退居二线，成为了办公室主任。“股份制商业银行是非常现实的，岗位人员是能上能下的。如果业绩考核不达标，下级员工不服气、不认可，在管理岗位上的中层就会被撤换掉。”陈红向锌财经表示。在以“业绩论英雄”的银行业里，有着新英雄的诞生，也有着英雄老去后的退场。如今，陈红告别了业绩和考核，着手于各类琐碎。在外界看来，陈红每天只需要操心食堂伙食、大楼物业、银行安保、客户礼品、服务领导等各类小事，但陈红并没有过得像外界认为的那样轻松。她虽然熟知市场业务，但也需要全面了解银行的其他业务。以前性格直来直往的她，还需要在各个部门周旋，学会察言观色，来更好地沟通。不进则退更深层次的意思是，如果再退一步，一直以来积累下来的奋斗成果将会化为乌有。陈红深知这背后的残酷，在新岗位她无法懈怠。在银行业，许多像戴新、陈红一样的人，尽管认为没有多少机会能够攀登到金字塔的顶部，但他们要赶在被淘汰出局前，在退休前发挥自己的余热。他们没有别的选择。相比于中年危机下的银行中层，微贷网副总裁汪鹏飞选择了不同的路。他是个80后。汪鹏飞23岁时进入中国银行，4年后成为中国银行杭州湖墅支行行长。他的成长与晋升比大多数银行从业者来得更快。“银行容纳不下的理想，我要用创业去实现。”这是他在银行工作10年后的总结。他本可以按部就班，守着这个金饭碗。而年轻的他比其他人有着更多的选择和经历。2014年11月，汪鹏飞正式开始办理离职手续，而后，选择了创业初期的微贷网。这不是一时冲动。从他挥别了按部就班的工作，将更多的精力放在了组建部门、打造团队、实现梦想上。飞行79次，平均每4.6天就要飞行一次，飞行里程达到97539km。这是2018年汪鹏飞的工作记录。充实且具有挑战性的工作，让汪鹏飞充满动力，尽管他每天都在忙碌中度过。2018年，他第一次因工作错过了陪女儿过圣诞节。“从银行出来到现在，可能最大遗憾就是这一点。”汪鹏飞告诉锌财经。80后在进退维谷时，愿意跳出去实现自己的梦想。又有多少这样的机会，能够留给60、70后？春天不在人到中年，会对过去念念不忘。陈红留恋着银行业的黄金期。2010年，一家股份制商业银行走进陈红所在的地级市，并计划在第二年就筹建下级支行。此前对国有银行意兴阑珊的陈红，嗅到了一丝机会。40岁，陈红人生中第一次跳槽。她成了那家股份制银行当地支行的副行长，带领着一群平均年龄24岁的年轻人开拓小微企业金融的疆土。根据管麦肯锡当时公布的数据显示，中国个人客户平均拥有的银行关系数量从2011年的2.5家增至2014年的3家。这些新增的银行关系主要来自于股份制商业银行。同时，当时“国有四大行”的市场份额正在不断缩水，而从麦肯锡公布的数据中可看出，股份制商业银行所占的主要行关系市场份额从2007年的6%上升至2014年的16%，个人金融客户对股份制商业银行提供的产品及服务的评价高于四大国有商业银行。陈红赶上了好时机。“当时，我们就天天出去跑跑市场，结束就聚在一起吃饭，任务也都轻松完成。”2012年，陈红的年薪有40多万。2013年，陈红被升职为支行的行长。她以为自己的光辉岁月仍将延续，只是银行业发生了变化。那一年，中国社会科学院经济学部发布的《经济蓝皮书》就指出，中国商业银行不良贷款在未来两三年内可能集中暴露，不良率将会明显上升。根据银监会公布的显示，截至2016年末， 我国商业银行不良贷款规模已达1.5123万亿元， 不良贷款率达1.81%， 创下近7年的最高水平。而据中国东方资产发布的《2017中国金融不良资产市场调查报告》预测，我国商业银行不良贷款率在2019年才能见顶。陈红的从业经历，正好都踩在银行业跌宕起伏的节点上。回想起当行长的这五年，陈红向锌财经表示：“就像随时有火山要爆发，天天都很纠结，今天要操心这笔贷款要坏账，明天要担心那笔贷款也要收不回来了。”她意识到自己的业务做得有些粗放、有点过火。2013年，银行的不良贷款风险开始爆发。以瞄准中小企业市场的温州银行为例，受到中小企业债务危机和民间借贷崩盘的影响，不良贷款率从2011年的0.37%飙升至2013年3月末的4.01%。“当时在市场上，存款和贷款的业务都非常好做，而且我们银行还处在抢占市场、快速发展的阶段，所以很多政策都很激进，让人很容易出错。”陈红坐在支行行长的位置上，疲倦不堪。跑得太快，总是会摔倒的。随着2014年经济形式变化，中小企业开始倒闭潮。危机四伏。对此，曾在某商业银行工作9年的林明，感同身受。她告诉锌财经，2014年银行业进入分水岭，崩盘、跑路的贷款企业很多。她的很多同事一个月只能拿到底薪。有些参与放贷的工作人员，还需要面临贷款收不回的惩罚，他们还要承担贷款的利息，甚至是贷款本身。因此，在林明所在的银行，有员工一个月只能拿到100元。2015年林明选择从银行离职，从此再未踏入金融领域。陈红则主动承担支行不良率问题的领导责任。这也为陈红的调职埋下伏笔。何去何从“现在的年轻人在基层岗位上待上两三年，就已经很委屈了。而我是花了15年才成为基层管理者。”戴新越来越能感受到现在银行里年轻人躁动的心。而回看刚进银行的自己，端着稳定的金饭碗，却没有清晰的职业发展路径。“我们以前不是没有想当领导的想法，但无奈的是上升通道少，当时是领导说你行你就行。现在年轻人机会就很多了，现在国有商业银行还会为年轻人做好职业规划，很多岗位都是向年轻人开放的，具备资格就可以应聘上岗。”戴新感叹着年轻人的好光景，这都是他年轻时无法想象的。但让他更想不到的是，在国有五大行不断减员的趋势下，计算机硬件工程师、软件工程师等科技型人才，成为了在转型期的银行重点抢夺的人才。据中国经济网统计，2018年半年报显示五大行合计减员34716人，裁员幅度均在3%左右。但在2018年秋季校园招聘中，工商银行(港股01398)上海数据中心就一次性招聘了250人，主要面向计算机等专业，招聘岗位主要也是互联网金融、数据挖掘分析等方向。据《证券日报》统计，截至2018年9月，已有中信银行(港股00998)（601998）、兴业银行（601166）等20家银行总行在2019年的校园招聘中设置科技岗位。18岁高考失利进入银行，戴新做过公司市场部的负责人、独立信贷审批人、支行行长。在银行的业务前台冲锋陷阵了30年。50岁那年，他还是回到授信审批的岗位。而现在，戴新也没有更多晋升和跳槽的想法，只想安心地在岗位上待到退休。其实，他跳槽的阻力来自他对当地市场的观察。生性谨慎的戴新也做过一番分析，“国有商业银行年纪在35至40岁的中层干部，对于股份制商业银行、城市商业银行来说，还是很吃香的。那个时候，很多城商行的人来找过我，想挖我过去。但是对方给了你在薪酬上的承诺，你却不能持续地完成他们所要求的的业绩。这是我所担心的。”谈起以前多次被猎头找上的经历，戴新坦言，在当时还在地市级支行行长位置上的他看来，城市商业银行在自己所在的四线城市的市场份额不大，市场开拓很困难。因此，即使对方能够承诺在薪水上翻一番，加之戴新能够依靠在国有银行的资源，能把市场迅速做大，他还是觉得自己手上的饭碗端得不稳。城市商业银行的薪水对他这个年纪的人来说不好拿。根据财新智库发布的《2018城市商业银行报告》，城商行资产规模分化严重。以个体水平来看，2016年，资产规模超过万亿的城商行只有北京银行（601169）、上海银行、苏州银行和南京银行（601009）4 家银行，资产规模小于5000亿的城商行有122家，占城商行总数的91%。而对比国有商业银行，2016年，国有四大行总资产均在15万亿之上，其中工商银行资产规模达到22.21万亿元，同比增速7.76%。考察完市场，戴新把心放回到了肚子里，他对现在的状况较为满意。“我现在的岗位是在业务支撑部门，属于银行的中台，中台岗位存款任务要少一些，相对会轻松一些。”同样是出身于国有银行，今年49岁的刘德，却出走3次，才找到了自己想要的状态。刘德的第一份工作，沿袭着家族的职业特点，走进了大型国有银行做信贷工作，一干就是17年。然而彼时年近40的刘德恍然发现，在这个庞大的体系里，往上走尤为艰难，个人发展的通道似乎怎么也打不开。刘德想给自己找一个“台阶”，出去透透气。2010年，他终于以“下台阶”的姿态向上了一度，当上了某城商行某地级市支行的部门经理。这是他认为是工作以来成长最快的一段时间。让他自豪的是，“当时我们整个分行花了一年半时间就做到了当地最大的商业银行，除了邮储之外，就是其他股份制银行，我们在存贷款方面做得最大，那个时候是最好的。”业务数据变得越来越好看，刘德的业绩能力也在飞快成长，出走之后的奔跑让他找到了久违的成就感。短短4年过去，某城商行某地级市支行副行长的位子向他抛出来了橄榄枝。刘德并未做过多犹豫，选择了第2次出走，但紧接着，遇到了职业生涯中最大的压力期。“2014到2016年，确实是当地最难做的几年。”受外部经济环境影响，一些银行不敢接民营客户，只敢做国有企业单子，但地级市经济体量有限，加上银行之间的竞争，刘德越来越意识到窘迫。业绩不达标，压力接连不断。“业绩不好，导致一系列的恶性循环：员工收入下降，人心不稳、跳槽。”刘德告诉锌财经。当有形的压力肆无忌惮地压在一个中年男人身上时，故事会显得更加无奈。在他的背后，还有妻子与孩子要顾养。刘德一般会在与同行朋友的喝茶聊天中缓解压力，“基本不会对家里人说。”他这样描述自己的状态，我们现在（工作）是差不多了，再想有很大的发展也很难。但是为了女儿，他选择了第3次出走，甚至从自己待了近50年的某地级市出走，来到杭州。女儿想在杭州念大学，刚进入高中，作为父亲，刘德马上跟着“做出动作”，跳槽到杭州的一家商业银行。他觉得之前因为工作对孩子亏欠太多，即便如今自己的职业生涯已经接近尾声，还是得为女儿再重新开始一次。他轻描淡写地向锌财经介绍着现在的情况：“我们从计划经济末期就从事信贷做到现在，应该说业务的连续性、操作性应该问题不是很大，所以目前没什么压力。”但另一个事实是，刘德的这次跳槽，接受了职位上的降级。离开家乡，这位爸爸如今在耐心等待着女儿的6月高考，享受着属于中年的另一种幸福感。岁月磨平了银行中层们的锐气，在遭遇中年危机后，他们最终选择“无欲则刚”。注：应采访对象要求，文中戴新、陈红、林明、刘德均为化名。 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2020 年上半年，国内生产总值达到人民币 45.66 万亿元，同比下降 1.6 个百分点，在全球经济衰退的大背景下，保持了经济的总体稳定运行，主要宏观经济指标保持在合理区间，实现了健康发展。在总资产方面，银行业金融机构继续稳步增长。截至 2019 年年末，商业银行总资产为人民币 239.5 万亿元，较 2018 年末增长人民币 29.5 万亿元，同比增长 14.06%，增幅较上年上升 7.36%；截至 2020 年上半年末，商业银行总资产为人民币 257.5 万亿元，较2019 年末增长 7.53%；2019 年，商业银行累计实现净利润人民币 2.0 万亿元，较 2018 年增加人民币 0.2 万亿元，同比增长 8.9%。商业银行平均净资产利润率为 0.87%，较 2018 年下降 0.03 个百分点。商业银行平均资本利润率为 11.00%，较 2018 年下降 0.7 个百分点。受疫情影响，2020年上半年累计实现净利润人民币 1.0 万亿元，同比下降 9.4%。新浪VR知识星球报告库上万份报告，所有新浪VR报告都将由管理员上传（包含部分未在其他平台发布的非互联网相关报告）VIP用户福利不定时开启，前1000名还能领领优惠券性价比更高！ 新浪VR，早一天看见未来。